PER Individuel : quel impact sur votre retraite ?

Le Plan d’Épargne Retraite Individuel (PER) est un produit d’épargne à long terme conçu pour préparer votre retraite. Son mode de fonctionnement se décompose en deux étapes : la phase d’épargne, durant votre vie active, et la phase de liquidation, une fois que vous prenez votre retraite.

En phase d’épargne, vos choix d’investissement et l’option fiscale sur vos versements auront un impact sur votre situation au moment de la retraite. On vous explique pourquoi.

Comment fonctionne un PER Individuel ?

Le Plan d’Épargne Retraite Individuel (PERI) est un produit d’épargne conçu pour préparer votre retraite en période de vie active.

Verser de l’argent sur un Plan d’Epargne Retraite vous permet de constituer une rente et / ou un capital pour compléter votre budget de futur retraité.

En complément, le PER peut aussi vous permettre de réduire la fiscalité de vos revenus professionnels en phase d’épargne.

En effet, si vous optez pour la déductibilité, les versements que vous effectuez sur votre PER seront déduits de votre revenu imposable. Toutefois, si vous choisissez de réduire vos impôts durant votre vie active, les revenus perçus à la retraite seront, eux, fiscalisés.

L’impact fiscal du PER au moment de la retraite

L’avantage de la déductibilité des versements

Le Plan d’Épargne Retraite Individuel vous permet de déduire les sommes versées de votre revenu imposable. Toutefois, cette déductibilité est optionnelle.

Le mécanisme de défiscalisation du PER dépend de votre Tranche Marginale d’Imposition (TMI) : plus elle est élevée, plus vous pourrez réduire votre impôt.

Par exemple, si vous êtes dans une TMI de 30 % et que vous avez versé 7 000 € sur votre PER en 2024, vous pourrez déduire en 2025 la somme suivante :

• Réduction d’impôt = 7 000 € x 30 % = 2 100 €
• Si votre impôt initial est de 8 000 €, il sera ramené à 5 900 €

Néanmoins, l’avantage se limite à un plafond fixé par l’administration fiscale. En 2025, celui-ci s’élève à 10 % des revenus déclarés sur votre déclaration de revenus 2024 (avec un minimum de 4 637 € et un maximum de 37 094 €).⁽¹⁾

Les limites de l’avantage fiscal du PER

Si la déductibilité des versements sur un PER offre un avantage immédiat, elle implique une contrepartie au moment de la récupération de l’épargne.

En effet, ce choix influence directement la fiscalité appliquée à la retraite, selon le mode de récupération de l’épargne (sous forme de capital, ou de rente) :

• En cas de sortie en capital, si vos versements ont été déductibles, le montant perçu est soumis au barème de l’impôt sur le revenu, tandis que les plus-values sont imposées au Prélèvement Forfaitaire Unique (PFU) de 30 %. En revanche, si vous n’avez pas bénéficié de déductions fiscales, le capital est exonéré d’impôt, mais les plus-values restent imposées au PFU.⁽²⁾⁽³⁾
• En cas de sortie en rente, si vos versements étaient déductibles, la rente est imposée comme une pension de retraite et soumise aux prélèvements sociaux. À l’inverse, pour des versements non déductibles, seule la part correspondant aux gains est considérée comme une pension classique, tandis que les versements eux-mêmes sont imposés selon le régime des rentes viagères à titre onéreux, plus avantageux.⁽²⁾⁽³⁾

Cette option fiscale doit être appréciée au visa de votre situation fiscale actuelle et de vos besoins futurs.

L’essentiel à retenir : le rôle du PER Individuel sur la retraite

• Le PER Individuel est un outil d’épargne conçu pour compléter vos revenus de retraite ;
• Il offre une flexibilité dans le choix des modalités de sortie : rente, capital ou une combinaison des deux ;
• Le PER peut offrir un avantage fiscal optionnel qui permet de réduire l’impôt sur les revenus issus de votre activité professionnelle ;
• Si vous avez opté pour la déductibilité des versements en phase d’épargne, les sommes perçues au moment de la retraite seront soumises à l’impôt.

L’investissement en unités de compte comporte un risque de perte en capital, notamment en cas de sortie anticipée ou si l’horizon d’investissement recommandé n’est pas respecté.